RENDICONTO FINANZIARIO
E CASH FLOW
Gli scenari economici e finanziari sempre più complessi ed in continua evoluzione, necessitano della comprensione approfondita di concetti essenziali per prendere decisioni informate e strategiche.
E’ quindi fondamentale possedere gli strumenti necessari per valutare la salute finanziaria dell’impresa e pianificare il suo futuro con fiducia.
Il corso è suddiviso in 5 capitoli ognuno con specifici obiettivi di apprendimento:
La logica del Cash Flow
La logica del Cash Flow
- Introduzione al flusso di cassa
- Le tre dimensioni di analisi
- Gli approcci IFRS, OIC e dell’analisi per pertinenza gestionale
La "visualizzazione" dei flussi di cassa
- Introduzione
- L’EBITDA: il “rubinetto” aziendale
- La spugna del circolante
- L’equilibrio verticale della cassa
- L’equilibrio orizzontale della cassa
- Recap: La visualizzazione dei flussi di cassa
Il rendiconto finanziario per blocchi
- Introduzione
- Le gestioni nel conto economico
- Le gestioni nello stato patrimoniale e la sintesi investimenti e coperture
- Il connubio fra investimenti e coperture e conto economico
- Le gestioni nel rendiconto finanziario
- Recap dei blocchi del rendiconto finanziario
La costruzione di un rendiconto finanziario
- Introduzione
- Il flusso della gestione operativa/corrente
- Il Cap.EX o flusso per gli investimenti
- Il Free Cash Flow From Operations
- Il flusso per la gestione del debito finanziario
- Il flusso della gestione fiscale
- Il Free Cash Flow to Equity
- Come leggere e commentare il rendiconto finanziario
Temi speciali
Temi speciali
- Introduzione
- La sostenibilità del debito: DSCR e rapporto PFN/EBITDA
- Come si costruisce e legge il rendiconto finanziario “civilistico”
dopo aver superato il test finale composto da 12 domande, il partecipante riceverà l’attestato di conseguimento.
